Advanced Monte Carlo pricing of European options in a market model with two stochastic volatilities

Malyarenko, Anatoliy,1957-Mälardalens högskola,Utbildningsvetenskap och Matematik,MAM (författare)

We consider a market model with four correlated factors and two stochastic volatilities, one of which is rapid-changing, while another one is slow-changing in time. An advanced Monte Carlo methods based on the theory of cubature in Wiener space, is used to find the no-arbitrage price of the European call option in the above model.

Ni, Ying,1976-Mälardalens högskola,Utbildningsvetenskap och Matematik,MAM(Swepub:mdh)yni01 (författare)
Canhanga, BetuelFaculty of Sciences, Department of Mathematics and Computer Sciences,Eduardo Mondlane University, Box 257, Maputo, Mozambique (författare)
Silvestrov, Sergei,Professor,1970-Mälardalens högskola,Utbildningsvetenskap och Matematik,MAM(Swepub:mdh)ssv01 (författare)
Mälardalens högskolaUtbildningsvetenskap och Matematik (creator_code:org_t)

Ingår i:Proceedings : 5th Stochastic Modeling Techniques and Data Analysis International Conference withDemographics Workshop (SMTDA2018)ISAST: International Society for the Advancement of Science and Technology, s. 409-422

Av författaren/redakt...: Malyarenko, Anat ...; Ni, Ying, 1976-; Canhanga, Betuel; Silvestrov, Serg ...

Om ämnet

Kungliga biblioteket hanterar dina personuppgifter i enlighet med EU:s dataskyddsförordning (2018), GDPR. Läs mer om hur det funkar här.
Så här hanterar KB dina uppgifter vid användning av denna tjänst.