Sökning: WFRF:(Dyrvold Anneli 1970 ) >
Pricing equations i...
Pricing equations in jump-to-default models
-
- Dyrssen, Hannah (författare)
- Uppsala universitet,Tillämpad matematik och statistik
-
- Ekström, Erik (författare)
- Uppsala universitet,Tillämpad matematik och statistik
-
- Tysk, Johan (författare)
- Uppsala universitet,Matematiska institutionen
-
(creator_code:org_t)
- 2014
- 2014
- Engelska.
-
Ingår i: International Journal of Theoretical and Applied Finance. - 0219-0249.
- Relaterad länk:
-
https://urn.kb.se/re...
Abstract
Ämnesord
Stäng
- We study pricing equations in jump-to-default models, and we provide conditions under which the option price is the unique classical solution, with a special focus on boundary conditions. In particular, we find precise conditions ensuring that the option price at the default boundary coincides with the recovery payment. We also study spatial convexity of the option price, and we explore the connection between preservation of convexity and parameter monotonicity.
Ämnesord
- NATURVETENSKAP -- Matematik (hsv//swe)
- NATURAL SCIENCES -- Mathematics (hsv//eng)
Publikations- och innehållstyp
- ref (ämneskategori)
- art (ämneskategori)
Hitta via bibliotek
Till lärosätets databas