L773:0021 9002 OR L773:1475 6072
Sökning: L773:0021 9002 OR L773:1475 6072 > A renewal theory ap...
- 24 av 106
- Föregående post
- Nästa post
- Till träfflistan
- Ekström, Erik,1977-Uppsala universitet,Tillämpad matematik och statistik (författare)
A renewal theory approach to two-state switching problems with infinite values
- Artikel/kapitelEngelska2020
Förlag, utgivningsår, omfång ...
- 2020-05-04
- CAMBRIDGE UNIV PRESS,2020
- printrdacarrier
Nummerbeteckningar
- LIBRIS-ID:oai:DiVA.org:uu-412582
- https://urn.kb.se/resolve?urn=urn:nbn:se:uu:diva-412582URI
- https://doi.org/10.1017/jpr.2019.74DOI
Kompletterande språkuppgifter
- Språk:engelska
- Sammanfattning på:engelska
Ingår i deldatabas
- SwePubSwePub
Klassifikation
Anmärkningar
- We study a renewal theory approach to perpetual two-state switching problems with infinite value functions. Since the corresponding value functions are infinite, the problems fall outside the standard class of problems which can be analyzed using dynamic programming. Instead, we propose an alternative formulation of optimal switching theory in which optimality of a strategy is defined in terms of its long-term mean return, which can be determined using renewal theory. The approach is illustrated by examples in connection with trend-following strategies in finance.
Ämnesord och genrebeteckningar
- NATURVETENSKAP Matematik Sannolikhetsteori och statistik hsv//swe
- NATURAL SCIENCES Mathematics Probability Theory and Statistics hsv//eng
- Optimal switching
- renewal theory
- expected growth rate
- trend following
Biuppslag (personer, institutioner, konferenser, titlar ...)
- Olofsson, Marcus,1987-Uppsala universitet,Tillämpad matematik och statistik(Swepub:uu)marol450 (författare)
- Vannestål, MartinUppsala universitet,Analys och sannolikhetsteori(Swepub:uu)marva349 (författare)
- Uppsala universitetTillämpad matematik och statistik (creator_code:org_t)
Sammanhörande titlar
- Ingår i:Journal of Applied Probability: CAMBRIDGE UNIV PRESS57:1, s. 1-180021-90021475-6072
Internetlänk
Hitta via bibliotek
- Journal of Applied Probability (Sök värdpublikationen i LIBRIS)
Till lärosätets databas
- 24 av 106
- Föregående post
- Nästa post
- Till träfflistan
Hitta mer i SwePub
- Av författaren/redakt...
- Ekström, Erik, 1 ...
- Olofsson, Marcus ...
- Vannestål, Marti ...
- Om ämnet
-
- NATURVETENSKAP
- NATURVETENSKAP
- och Matematik
- och Sannolikhetsteor ...
- Artiklar i publikationen
- Journal of Appli ...
- Av lärosätet
- Uppsala universitet
Sök utanför SwePub
- Sök vidare i:
- Google Book Search
- Google Scholar
Kungliga biblioteket hanterar dina personuppgifter i enlighet med EU:s dataskyddsförordning (2018), GDPR. Läs mer om hur det funkar här.
Så här hanterar KB dina uppgifter vid användning av denna tjänst.
- Copyright © LIBRIS - Nationella bibliotekssystem
- LIBRIS.kb.se
